銀行股又行了！

農(nóng)業(yè)銀行今日盤(pán)中漲超2%，續(xù)創(chuàng)新高，青島銀行、渝農(nóng)商行、重慶銀行等上漲。

這波銀行股大漲不僅僅在A股，全球銀行罕見(jiàn)共振，集體走牛。

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罕見(jiàn)共振！

全球銀行股都在創(chuàng)新高

A股銀行板塊今年漲14%，自去年以來(lái)漲幅57%。

這并非A股獨(dú)有的現(xiàn)象，全球銀行股都在創(chuàng)新高。

曾被視為市場(chǎng)棄兒的歐洲銀行股，正迎來(lái)高光時(shí)刻，成為市場(chǎng)寵兒。

上周，匯豐銀行股價(jià)一度創(chuàng)下歷史新高，巴克萊銀行和桑坦德銀行的股價(jià)也達(dá)到2008年以來(lái)的峰值，意大利裕信銀行的股價(jià)則升至2011年以來(lái)最高。

得益于長(zhǎng)端利率的飆升和經(jīng)濟(jì)前景的改善，歐洲市場(chǎng)部分銀行股已攀升至自2008年全球金融危機(jī)以來(lái)的最高點(diǎn)。

上半年，歐洲斯托克600銀行指數(shù)漲幅高達(dá)29%，創(chuàng)近28年最佳半年表現(xiàn)，一躍成為歐洲表現(xiàn)最好的板塊。??7月開(kāi)始，歐洲銀行繼續(xù)暴漲，年內(nèi)歐洲斯托克600銀行指數(shù)漲幅高達(dá)34%。

盡管全球經(jīng)濟(jì)增速放緩，在政策預(yù)期的推動(dòng)下，全球銀行股成為2025年市場(chǎng)的一大亮點(diǎn)。

興業(yè)證券數(shù)據(jù)顯示，截至7月8日，2024年以來(lái)全球銀行板塊漲幅高達(dá)52%。

具體而言，美國(guó)、歐洲、日本和中國(guó)的銀行板塊指數(shù)分別大幅上漲49%、65%、53%和59%，中國(guó)香港銀行指數(shù)更是驚人地實(shí)現(xiàn)了88%的漲幅。

(本文內(nèi)容均為客觀數(shù)據(jù)信息羅列，不構(gòu)成任何投資建議）

上述主要市場(chǎng)的銀行股，均已逼近或超過(guò)2010年以來(lái)的新高，且與大盤(pán)指數(shù)相比均跑出超額收益。

以美國(guó)為例，追蹤美股銀行板塊走勢(shì)的KBW銀行指數(shù)2024年以來(lái)累計(jì)上漲45%，而同期標(biāo)普500指數(shù)的漲幅31%。

A股市場(chǎng)，銀行股也成為最硬板塊之一，大幅跑贏市場(chǎng)。2024年以來(lái)，銀行指數(shù)累計(jì)上漲57%，而同期滬深300指數(shù)的漲幅18%。

眾所周知，科技股在AI浪潮下出現(xiàn)全球共振，銀行作為傳統(tǒng)行業(yè)為何也出現(xiàn)歷史性同頻？

近些年全球貨幣寬松背景下——錢多資產(chǎn)少，使得銀行這個(gè)蓄水池變得“值錢”是一大誘因。

此外，全球宏觀環(huán)境的共性變化更是這一現(xiàn)象背后的重要推手。

興業(yè)證券首席策略分析師張啟堯認(rèn)為，隨著全球經(jīng)濟(jì)步入低增長(zhǎng)時(shí)代，政策與地緣政治的不確定性加劇，銀行作為盈利穩(wěn)定、分紅可持續(xù)的“確定性資產(chǎn)”獲得價(jià)值重估。

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知名投資人又清倉(cāng)美股了。。

8月1日，傳奇投資人吉姆·羅杰斯在一場(chǎng)峰會(huì)上表示，其目前已清空包括美國(guó)在內(nèi)的大多數(shù)國(guó)家股票，當(dāng)下只持有兩個(gè)地方的股票，中國(guó)是其中之一。

據(jù)公開(kāi)報(bào)道，此前羅杰斯曾表示已經(jīng)賣出美股，最近這位知名投資人又再次強(qiáng)調(diào)，目前已經(jīng)清空所有美國(guó)股票。

羅杰斯表示，自2009年以來(lái)美股走了多年長(zhǎng)牛，但這種繁榮非同尋常，下一次美國(guó)經(jīng)濟(jì)危機(jī)將是他有生以來(lái)最嚴(yán)重的。

他認(rèn)為美國(guó)的債務(wù)問(wèn)題令人擔(dān)憂，人們?cè)?jīng)以為英國(guó)霸主地位永遠(yuǎn)不會(huì)改變，所以認(rèn)為其債務(wù)問(wèn)題不足為懼，但事實(shí)證明他們錯(cuò)了。

羅杰斯透露，目前其持有黃金和白銀，還有中國(guó)股票。

他指出，歷史上黃金和白銀一直是經(jīng)濟(jì)危機(jī)時(shí)的避風(fēng)港，而黃金價(jià)格飆升過(guò)快目前沒(méi)有繼續(xù)購(gòu)買黃金，他在購(gòu)買低估的白銀。他進(jìn)一步表示，如果黃金價(jià)格下跌則會(huì)買入更多黃金。

在中國(guó)的股票配置上，羅杰斯稱其持有中國(guó)多個(gè)行業(yè)的股票，尤其看好旅游業(yè)前景。

他認(rèn)為，中國(guó)所有行業(yè)都具備潛力，尤其是旅游業(yè)，歷史上中國(guó)人很少旅游，如今中國(guó)人可以出境旅游，外國(guó)人也希望了解中國(guó)，旅游業(yè)、酒店業(yè)擁有良好前景。

對(duì)于中國(guó)的發(fā)展，羅杰斯表示十分驚嘆，他說(shuō)現(xiàn)在的中國(guó)跟1984年第一次來(lái)的時(shí)候全然不同，預(yù)測(cè)中國(guó)將是21世紀(jì)最重要的國(guó)家，現(xiàn)在在很多領(lǐng)域其實(shí)已經(jīng)如此，人們應(yīng)該確保后代們會(huì)說(shuō)普通話，以便為未來(lái)的世界做準(zhǔn)備。

公開(kāi)資料顯示，1971年，羅杰斯與索羅斯一起組建了美國(guó)華爾街最成功的投資基金“量子基金”：索羅斯專注交易，羅杰斯負(fù)責(zé)收集信息和分析，兩人配合默契，“量子基金”連續(xù)10年的年均收益率超過(guò)50％。

值得一提的是，羅杰斯在去年12月接受采訪時(shí)就透露，由于對(duì)美國(guó)經(jīng)濟(jì)的擔(dān)心，他已經(jīng)出售所有的美股，買入了一定倉(cāng)位的黃金和白銀。

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高盛：中國(guó)股市還有10%-15%的增長(zhǎng)空間

A股港股在前期持續(xù)上漲后，近幾個(gè)交易日出現(xiàn)連續(xù)調(diào)整。

高盛首席中國(guó)股票策略分析師劉勁津表示，當(dāng)前股市的估值已不再低廉，指數(shù)在連續(xù)刷新年內(nèi)新高后，出現(xiàn)回調(diào)在所難免，但隨著企業(yè)盈利的改善，在未來(lái)12個(gè)月，中國(guó)股市還會(huì)有10%-15%的增長(zhǎng)空間。

國(guó)泰海通策略表示，4月7日至今，上證指數(shù)漲近600點(diǎn)；恒生指數(shù)為全球最好表現(xiàn)之一；盡管如此，市場(chǎng)分歧依舊很大；客觀上過(guò)去多年，經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型陣痛與無(wú)風(fēng)險(xiǎn)收益偏高，阻礙股市表現(xiàn)與入市意愿，是攔在中國(guó)經(jīng)濟(jì)與資本市場(chǎng)發(fā)展的熊；也應(yīng)看到中國(guó)轉(zhuǎn)型步伐加快，創(chuàng)新持續(xù)涌現(xiàn)；圍繞提高投資者回報(bào)，資本市場(chǎng)改革縱深提速，“轉(zhuǎn)型?！钡靡源_立；展望后市股指還有新高，歇腳調(diào)整應(yīng)逆向提高中國(guó)倉(cāng)位。

中信建投預(yù)計(jì)A股市場(chǎng)將階段性震蕩整固，其研報(bào)稱，上周A股出現(xiàn)調(diào)整，是連漲之后市場(chǎng)止盈壓力和預(yù)期變化的共振：

1.重要局會(huì)議PMI數(shù)據(jù)，導(dǎo)致市場(chǎng)對(duì)增量政策和順周期的預(yù)期降溫；

2.美聯(lián)儲(chǔ)表態(tài)和非農(nóng)數(shù)據(jù)波動(dòng)，導(dǎo)致市場(chǎng)對(duì)降息節(jié)奏不確定性的預(yù)期升溫；

3.美國(guó)與盟友達(dá)成經(jīng)貿(mào)協(xié)議，導(dǎo)致市場(chǎng)對(duì)中美關(guān)系改善的預(yù)期降溫。

中信建投認(rèn)為，全球貨幣寬松和A股資金面充裕的環(huán)境不變，投資者的牛市預(yù)期不變，新賽道的結(jié)構(gòu)性景氣不變。該機(jī)構(gòu)表示，當(dāng)前市場(chǎng)情緒從亢奮狀態(tài)有所降溫，預(yù)計(jì)將階段性震蕩整固，也有利于A股慢牛行情行穩(wěn)致遠(yuǎn)。